Експансіоністська монетарна політика зменшує безробіття оскільки вища грошова маса та привабливі процентні ставки стимулюють ділову активність та розширення ринку праці.
Щоб зменшити безробіття, уряд шукатиме політику, яка буде ефективно націлюватися на поставлені цілі. Вони можуть створювати програми, які допомагають шукачам роботи зіставляти свої навички з роботодавцями, шукати вакансії в різних сферах і проводити семінари, щоб допомогти людям глибше навчитися певній навичці.
Монетарна політика часто є антициклічним інструментом вибору. Такий антициклічна політика призведе до бажаного розширення виробництва (і зайнятості), але, оскільки це тягне за собою збільшення пропозиції грошей, також призведе до зростання цін.
Оскільки інфляція прискорюється, працівники можуть запропонувати робочу силу в короткостроковій перспективі через вищу заробітну плату—що призводить до зниження рівня безробіття; однак у довгостроковій перспективі, коли працівники повністю усвідомлюють втрату своєї купівельної спроможності в умовах інфляції, їхнє бажання пропонувати робочу силу зменшується, і …
Графік контракційної монетарної політики Зменшення споживчих витрат споживачів та інвестиційних витрат підприємств зменшує загальний попит на товари та послуги в економіці. Зі зменшенням виробництва компанії менш схильні наймати додаткових працівників і витрачати більше на інші ресурси.